21 ноября состоялось первичное размещение третьего облигационного выпуска ООО «Ультра» серии БО-02. Весь объем выпуска — 100 млн руб. — был выкуплен инвесторами за один день, всего состоялось 570 сделок. Эмитент благодарит всех участников торгов за размещение.

Размещение выпуска Ультра-БО-02 проходило по открытой подписке в течение 1 торгового дня. За это время состоялось 570 сделок. Самая крупная заявка составила 25 млн рублей, средний объем заявки равен 175 тыс. рублей, минимальная заявка — 1 тыс. рублей, а самая популярная — 2 тыс. рублей.

Теперь бумаги компании доступны на вторичных торгах по ISIN-коду: RU000A1078K5.

Выпуск серии Ультра-БО-02, № 4B02-02-00481-R от 26.10.2023 г. размещен со следующими параметрами: объем — 100 млн руб.; срок обращения — 4 года; купонный период — 30 дней; номинал одной облигации — 1 000 рублей; ставка купонного дохода — 18,75% годовых с 1 по 12 купонный период, далее безотзывная оферта с возможным пересмотром ставки купона. По выпуску предусмотрен оферент: ЗАО «БЗСН».

Организатором выпуска и Андеррайтером выступило ООО «Инвестиционная компания «Юнисервис Капитал». Соорганизатор — АО «МСП Банк». ПВО — ООО «ЮЛКМ».

Напомним, что привлеченные денежные средства в рамках выпуска эмитент планирует направить на полную оплату оборудования (на текущий момент авансировано на 70%), оставшаяся часть облигационного займа пойдёт на пополнение оборотных средств для запуска дополнительного производства.

Данный выпуск уже третий для эмитента, первый выпуск был успешно своевременно погашен, второй выпуск объемом 250 млн рублей со ставкой по купону 16% находится в обращении (ISIN: RU000A106AU9). ООО «Ультра» добросовестно выполняет свои обязательства перед инвесторами, выплачивая купонный доход в полном объеме согласно графику выплат.

Действующий рейтинг эмитента — «ВВ-|ru|» со стабильным прогнозом (ООО «НРА»).

ООО «СДЭК-Глобал», эмитент Юнисервис Капитал, стало лауреатом в III ежегодной премии Investment Leaders в категории «Инвестиции в регионы» в номинация «Развитие года».

18 ноября в Москве состоялся ежегодный Форум Investment Leaders, в мероприятии приняли участие 1500 инвесторов и более 200 экспертов рынка. Завершением Форума стало торжественное вручение наград лауреатам Премии Investment Leaders 2023. Участие в премии стало показателем для профессионального сообщества и достойным отражением отличных результатов, демонстрируемых компанией.

От лица компании премию получала Левцова Дарья Николаевна, руководитель группы регионального развития СДЭК.

ООО «СДЭК-Глобал» — международная логистическая компания, находящаяся в числе лидеров российского рынка быстрой доставки, основанная 2000-м году. На сегодня компания занимает 2-е место по географическому охвату доставки (после «Почты России») и является одним из крупнейших агентов Аэрофлот и S7.

Напомним, в обращении у эмитента находится выпуск биржевых облигаций серии СДЭК-Глобал-БО-П01, размещенный в 2021 году (№ 4B02-01-00562-R-001P), объем выпуска — 500 млн рублей, ставка купонного дохода — 9,5% на весь период обращения, срок обращения — 6 лет. Эмитент проявил себя как надежный партнёр среди инвестсообщетсва, выплачивая купонный доход в полном объеме согласно графику выплат.

Премия Investment Leaders — это ежегодная общественно значимая награда, вручаемая наиболее успешным участникам рынка инвестиций.

Эмитент успешно расширяет клиентский портфель. 3 квартал 2023 года был отмечен выходом в новый регион, а также успешным продвижением одной из ассортиментных новинок.

В 3 квартале 2023 года ООО «СЕЛЛ-Сервис» расширило географию присутствия — совершило первую поставку в Узбекистан. Сотрудничество налажено с крупным производителем конфет из Ташкента. Совершив первую отгрузку в Ташкент, эмитент также успешно протестировал расчет посредством долларового аккредитива.

«В ближайших планах развивать продажи в Узбекистане, Казахстане и Киргизстане. Для этого в нашей компании появился новый сотрудник, который отвечает за экспансию в страны Средней Азии. Прогнозы по развитию продаж к середине 2024 года: по Узбекистану — выручка в 50 — 100 млн руб. в месяц, по Казахстану и Киргизии — выручка в 15 — 30 млн руб. в месяц», — поделился директор ООО «СЕЛЛ-Сервис» Петр Новак.

Также эмитент отмечает успехи в направлении продвижения какао тертого — продукт был введен в ассортимент в начале 2023 года. По оценкам «СЕЛЛ-Сервис», за 8 мес. 2023 г. удалось реализовать 160 202 тонн продукта на сумму в 66 168 438 млн руб. с НДС. Покупателями стали такие компании, как КФ «Алтай», «Коммунарка» (Беларусь) и «Акконд». Также в число клиентов вошла крупная национальная компания из Калужской области. С предприятием уже подписан договор до середины 2024 г., эмитент прогнозирует, что доля данного завода в структуре выручки в 2023 г. составит 8% и 6% в 2024 г.

Отменим, что какао тертое — непростой для продвижения товар, однако команда «СЕЛЛ-Сервис» результатом довольна. Для успешной реализации этого и других товаров эмитент подготовил партию конфет ручной работы, произведенных из ингредиентов, входящих в ассортимент компании. Кондитерские изделия презентованы на специализированных выставках — «Агропродмаш-2023» в Москве и FoodTech Ural 2023 в Екатеринбурге.

Об этом заявил генеральный директор компании Антон Мор, выступая на пленарной сессии «Сибирь и Арктика России: территория мира, стабильности и конструктивного взаимодействия» II Делового форума «Дни Сибири и Арктики», экологическим партнером которого выступило ООО «Сибирское стекло» («Сибстекло», крупнейший производитель стеклотары за Уралом, актив РАТМ Холдинга).

Форум проходит по инициативе Специального представителя Президента Российской Федерации по международным делам Арктики и Антарктики, депутата Государственной Думы РФ VIII созыва Артура Чилингарова и является одной из основных площадок для обсуждения актуальных вопросов социально-экономического развития сибирских и арктических территорий. Организаторы — Ассоциация партнеров по координации использования Северного морского пути и исполнительный комитет Межрегиональной ассоциации экономического взаимодействия субъектов РФ «Сибирское соглашение».

Участие в пленарном заседании приняли Министр РФ по развитию Дальнего Востока и Арктики Алексей Чекунков, заместитель председателя Комитета Совета Федерации по федеративном устройству, региональной политике, местному самоуправлению и делам Севера Александр Усс, депутат Государственной Думы РФ, председатель комитета по развитию Дальнего Востока и Арктики Николай Харитонов, губернатор Иркутской области Игорь Кобзев, вице-президент Российской академии наук, председатель Сибирского отделения РАН Валентин Пармон.

В ходе дискуссии о Стратегии социально-экономического развития СФО до 2035 года, неотъемлемой частью которой должно стать формирование модели обращения с ТКО, Антон Мор отметил, что в Арктической зоне, на Крайнем Севере и приравненных к нему территориях, в Сибири и на Дальнем Востоке необходимо учитывать расстояния между населенными пунктами, невысокую плотность населения, а также климатические условия. Причем из расчета на одного человека там образуется не меньше отходов, чем в других субъектах РФ.

Напомним, в 2021 году на «Сибстекле» ввели в эксплуатацию новую стекловаренную печь производительностью 375 тонн стекломассы в сутки, как следствие, утилизационные мощности завода выросли до 200 тыс. тонн стекольных отходов (стеклобоя) в год. В марте 2023 года предприятие запустило первую очередь технологического комплекса по обработке стеклобоя.

— Мы бы забирали стекольные отходы даже из Дальневосточного Федерального округа, где также реализуют напитки в стеклянной упаковке от «Сибстекла», — говорит Антон Мор. — Однако обеспечение транспортировки предполагает неподъемные расходы со стороны бизнеса, сводящие на нет экономическую эффективность применения вторичного сырья для изготовления стеклотары. Преодолеть проблему, ограничивающую наши возможности, без содействия государства нельзя.

По мнению Антона Мора, нужно дотировать перевозку отходов, в данном случае, речь о стекольных, к месту их утилизации. Как вариант, профинансировав из средств экосбора в рамках РОП, когда механизм отрегулируют, или ввести еще какие-то стимулы, чтобы учесть интересы всех участников цепочки поставок, и она начала генерировать доход.

— По прогнозам, до конца текущего года мы утилизируем 40 тыс. тонн стеклобоя, в планах на следующий год — использовать 100 тыс. тонн, — комментирует Антон Мор. — Чтобы увеличить потоки стекольных отходов заключили соглашения с органами исполнительной власти Алтайского края и Томской области, в стадии подготовки — соглашение с правительством Красноярского края, объединяющего, в том числе, районы АЗРФ. Однако для создания системы обращения с отходами нужны системные решения на федеральном уровне, что будет способствовать переходу к экономике замкнутого цикла.

По словам президента РАТМ Холдинга Эдуарда Тарана, внимание профильных структур к связанным с этим вопросам усиливается. На форуме состоялся прямой и конструктивный диалог власти, представителей экспертных сообществ и бизнеса, осуществляющего свою деятельность в отдаленных регионах:

— Надеемся, в результате будут найдены варианты государственно-частного партнерства, предполагающего комплексный подход к переработке отходов, как следствие, достижение баланса экономической, экологической и социальной составляющих. Безусловно, опыт управления цикличными процессами и ресурсы «Сибстекла», как крупнейшего утилизатора стекла за Уралом, востребованы для построения алгоритмов вовлечения ТКО в хозяйственный оборот.

Эмитент подтвердил ранее озвученные предварительные параметры выпуска облигаций серии Ультра-БО-02. Дата торгов по первичному размещению назначена на вторник, 21 ноября 2023 года. Информация раскрыта на странице «Интерфакс».

Раскрыты окончательные параметры эмитента ООО «Ультра» по третьему выпуску № 4B02-02-00481-R от 26.10.2023 г.:

• Объем — 100 млн руб.;
• Срок обращения — 4 года;
• Номинал одной облигации — 1 000 рублей;
• Способ размещения — открытая подписка;
• Купонный период — 30 дней;
• Ставка купонного дохода — 18,75% годовых с 1 по 12 купонный период, далее безотзывная оферта с возможным пересмотром ставки;
• Доходность (YTM) — 20,45%;
• По выпуску предусмотрен оферент: ЗАО «БЗСН»;
• Дата торгов — 21.11.2023 г.

Организатор / Андеррайтер выпуска — ООО «Инвестиционная компания «Юнисервис Капитал», представитель владельцев облигаций: ООО «ЮЛКМ».

Цели привлечения инвестиций: средства, привлеченные в рамках выпуска, будут направлены на полную оплату оборудования (на текущий момент авансировано на 70%), оставшаяся часть облигационного займа пойдёт на пополнение оборотных средств для запуска дополнительного производства.

Ключевое об эмитенте:

• ООО «Ультра» — ключевое юридическое лицо ГК «Ультра» и основной агент по сбыту готовой продукции производства двух заводов: «Белорецкий завод сеток и настилов» и «Магнитогорский завод прецизионных сеток».
• ГК «Ультра» — крупнейший производитель строительных сеток под брендом Streck и металлических стеллажей Everest. В ассортимент также входят системы хранения для дома и офиса, канцелярские товары и сложный инвентарь для пчеловодства.
• В 2023 году расширяет ассортимент производства мебельной бытовой продукции, которая ранее была представлена в IKEA (гардеробные системы хранения — корзины, этажерки, обувницы и др.).
• «Ультра» осваивает новое для себя направление — рынок медных сеток для авиаотрасли.
• Компания развивает дополнительное направление деятельности — производство меда под собственным брендом, которое осуществляется на «Башкирском мёдоперерабатывающем комбинате».
• Эмитент уже зарекомендовал себя как надежный эмитент, размещая облигации с 2019 года. «Ультра» добросовестно выполняет обязательства по первым двум выпускам. Второй выпуск объемом 250 млн рублей со ставкой по купону 16% находится в обращении (ISIN: RU000A106AU9).

Действующий рейтинг эмитента — «ВВ-|ru|» со стабильным прогнозом (ООО «НРА»).

Подробнее о компании и ее финансово-хозяйственной деятельности в презентации.

Эмитент подтвердил ранее озвученные предварительные параметры выпуска облигаций серии Ультра-БО-02. Дата торгов по первичному размещению назначена на вторник, 21 ноября 2023 года. Информация раскрыта на странице «Интерфакс».

Раскрыты окончательные параметры эмитента ООО «Ультра» по третьему выпуску № 4B02-02-00481-R от 26.10.2023 г.:

• Объем — 100 млн руб.;
• Срок обращения — 4 года;
• Номинал одной облигации — 1 000 рублей;
• Способ размещения — открытая подписка;
• Купонный период — 30 дней;
• Ставка купонного дохода — 18,75% годовых с 1 по 12 купонный период, далее безотзывная оферта с возможным пересмотром ставки;
• Доходность (YTM) — 20,45%;
• По выпуску предусмотрен оферент: ЗАО «БЗСН»;
• Дата торгов — 21.11.2023 г.

Организатор / Андеррайтер выпуска — ООО «Инвестиционная компания «Юнисервис Капитал», представитель владельцев облигаций: ООО «ЮЛКМ».

Цели привлечения инвестиций: средства, привлеченные в рамках выпуска, будут направлены на полную оплату оборудования (на текущий момент авансировано на 70%), оставшаяся часть облигационного займа пойдёт на пополнение оборотных средств для запуска дополнительного производства.

Ключевое об эмитенте:

• ООО «Ультра» — ключевое юридическое лицо ГК «Ультра» и основной агент по сбыту готовой продукции производства двух заводов: «Белорецкий завод сеток и настилов» и «Магнитогорский завод прецизионных сеток».
• ГК «Ультра» — крупнейший производитель строительных сеток под брендом Streck и металлических стеллажей Everest. В ассортимент также входят системы хранения для дома и офиса, канцелярские товары и сложный инвентарь для пчеловодства.
• В 2023 году расширяет ассортимент производства мебельной бытовой продукции, которая ранее была представлена в IKEA (гардеробные системы хранения — корзины, этажерки, обувницы и др.).
• «Ультра» осваивает новое для себя направление — рынок медных сеток для авиаотрасли.
• Компания развивает дополнительное направление деятельности — производство меда под собственным брендом, которое осуществляется на «Башкирском мёдоперерабатывающем комбинате».
• Эмитент уже зарекомендовал себя как надежный эмитент, размещая облигации с 2019 года. «Ультра» добросовестно выполняет обязательства по первым двум выпускам. Второй выпуск объемом 250 млн рублей со ставкой по купону 16% находится в обращении (ISIN: RU000A106AU9).

Действующий рейтинг эмитента — «ВВ-|ru|» со стабильным прогнозом (ООО «НРА»).

Подробнее о компании и ее финансово-хозяйственной деятельности в презентации.

Эмитент ООО ТК «Нафтатранс плюс» совместно с партнерами ООО «АЗС-Люкс» реализует новый грандиозный проект — комплекс придорожного сервиса. Новая АЗС, открывшая свои двери в селе Ояш, Мошковского района, Новосибирской области является частью данного глобального проекта.

Проект запланирован гораздо более обширным, чем действующие АЗС под брендом NAFTA24 — помимо АЗС, комплекс будет включать стоянку на 100-150 машиномест в том числе для большегрузов, профильную мойку, СТО и кафе с гостиницей.

Участок, на котором стоится комплекс, находится в собственности партнеров эмитента ООО «АЗС-Люкс». Достаточно длительное время проводились проектные работы, которые сопровождались долгим регламентом согласований. Но наконец проект начал воплощаться в жизнь — автозаправочная станция открыла свои двери для клиентов 15 ноября. Запуск полностью всего придорожного комплекса запланирован на 2024-2025 год.

АЗС отвечает высоким стандартам качества, традиционно оснащена всем необходимым и представляет широкое разнообразие видов топлива. Также для комфорта гостей на территории станции расположены минимаркет и кафетерий.

Кроме того, на данной АЗС, как и на всех АЗС под данным брендом, для повышения лояльности клиентов действует мобильное приложение «NAFTA24», которое позволяет клиентам накапливать баллы с каждой покупки и оплачивать ими до 100% заказа; делиться накопленными баллами с друзьями и получать реферальное вознаграждение за приглашение друга; получать уведомления о проходящих акциях и т.д.

Напомним, что совместно с партнерами эмитент полностью обеспечивает всю цепочку бизнес-процессов — от закупа нефтепродуктов у крупнейших поставщиков, в том числе и на Санкт-Петербургской товарно-сырьевой бирже до доставки на АЗС. Сибирскую сеть заправочных станций эмитент развивает совместно с партнером — ООО «АЗС-Люкс».

В настоящий момент под управлением ООО «АЗС-Люкс» при сотрудничестве с ООО ТК «Нафтатранс плюс» в Новосибирске располагается 12 АЗС под брендом NAFTA24, с учетом новой АЗС, открытой в рамках придорожного комплекса.

Выручка, получаемая ООО «Ультра» от внешних клиентов, выросла на 9,2%.Однако общая выручка в связи с внутригрупповыми изменениями сократилась на 11,8% из-за прекращения продаж сырья заводам ГК. Данный шаг был предпринят для нормализации бизнес-процессов, что позволило снять риски по сбою поставок с эмитента. В будущем ООО «Ультра» планирует нарастить выручку благодаря диверсификации ассортимента, производимого заводами ГК, и его реализации конечным потребителям.

Прошедшие 9 месяцев 2023 года для группы компаний в целом и эмитента в частности стали периодом нормализации и оптимизации бизнес-процессов.

Для понимания причин снижения выручки ООО «Ультра» в отчетном периоде на 11,8% к АППГ, важно рассмотреть эмитента в разрезе группы компаний, главным юридическим лицом которой он является.

Выручку ООО «Ультра» можно разделить на две составляющие:

• Внешнюю — выручка от реализации продукции конечным покупателям;

• Внутреннюю — выручка, получаемая от заводов ЗАО «БЗСН» и ООО «МЗПС», которые также входят в ГК «Ультра» и занимаются производством продукции.

Напомним, что ранее ООО «Ультра» занималось закупом сырья и в дальнейшем реализовывало его заводам, за счет чего формировалась внутренняя выручка. С начала 2023 г. площадки самостоятельно закупают сырьё и в дальнейшем продают готовую продукцию ООО «Ультра», которое её реализует. В связи с этим внутренняя выручка сократилась на 86%, однако внешняя выручка по итогам 9 месяцев 2023 г. выросла на 9,2% к АППГ.

Отметим и то, что часть прибыли была переведена на собственный завод ЗАО «БЗСН», что стало фактором снижения валовой прибыли и показателя EBITDA Adj LTM за 9 мес. 2023 г. у ООО «Ультра». Цель перераспределения средств — формирование собственного оборотного капитала завода, который будет направлен на закуп сырья для новой продукции. По итогам 9 мес. 2023 г. операционная прибыль ЗАО «БЗСН» составила 28,6 млн руб., против убытка (-13,5 млн р.), который был зафиксирован годом ранее.

Также на снижение рентабельности повлияло увеличение стоимости металла в среднем от 5% до 11%. Однако в ходе длительных переговоров, эмитенту удалось договориться с основным покупателем — «Леруа Мерлен» — о повышении закупочных цен. С 9 октября 2023 г. цены были повышены на 10% по всем группам товаров.

Финансовый долг компании на 30.09.2023 г. составил 481,8 млн руб., существенно увеличившись по сравнению с показателем на 30.09.2022 г. (на 84,8%) за счет привлечения дополнительного финансирования для пополнения оборотных средств с целью развития новых направлений деятельности. Средства были привлечены в мае 2023 г. в виде облигационного займа в размере 250 млн руб. На момент 9 мес. 2023 г. эмитент сообщил об освоении порядка 238 млн руб. из 250 млн руб., инвестиции были направлены на запуск новых производственных направлений: приобретение необходимых комплектую¬щих и реализацию оснастки для изготовления гардероб¬ных систем хранения и эрго-стеллажей, покупку сырья. А также на запуск производства медной сетки, применяемой в авиаотрасли (с использованием собственных средств был оплачен ком¬плекс оборудования, необходимый для данного направле¬ния). Оставшуюся часть облигационного выпуска эмитент планирует освоить в 4 квартале 2023 г.

При этом долговая нагрузка ООО «Ультра» продолжает оставаться на комфортном уровне. Ключевыми показателями для компаний, занимающихся продажами, являются [Финансовый долг / Выручка LTM], который на отчетную дату составил 0,43х, и [Чистый финансовый долг / EBITDA Adj LTM], зафиксированный на уровне 3,62х.

С учетом привлечения дополнительного финансирования в объеме 100 млн руб. коэффициенты останутся на приемлемом уровне.

Стоит также отметить, что текущая ликвидность находится на высоком уровне и в отчетном периоде составляет 4,81х.

В 3 квартале 2023 г. ООО «Ультра» получило оборудование, необходимое для производства медной сетки для авиаотрасли. Сейчас компания прорабатывает вопрос поставки сырья для данного проекта. Продолжается работа по расширению ассортимента товаров категории «для дома и интерьера»: новые позиции (эрго-стеллажи, гардеробные системы хранения и обувницы) заводятся на маркетплейсы. Не останавливается и развитие дополнительных видов деятельности — реализации пищевой продукции: к запуску готовятся новые виды меда, расширяется клиентская база.

О влиянии облигационных выпусков на бизнес эмитента, основных финансовых результатах и текущей работе рассказал Артем Гурштейн, собственник и генеральный директор ООО «Ультра».

ООО «Ультра» входит в группу компаний «Ультра», в которой является ключевым юридическим лицом и основным агентом по сбыту продукции. Товары изготавливаются на двух производственных площадках (входят в ГК): «Белорецкий завод сеток и настилов» и «Магнитогорский завод прецизионных сеток». Совокупная производительность — 9 млн единиц готовой продукции в год при загруженности мощностей на 60%.

Группа компаний является одним из крупнейших производителей сеток под брендом Streck и металлических стеллажей Everest. В товарную матрицу входят также системы хранения для дома и офиса, канцелярские товары и сложный инвентарь для пчеловодства. С недавнего времени «Ультра» развивает и пищевое направление — производство меда, осуществляемое в «Башкирском Мёдоперерабатывающем комбинате».

Реализацию ассортимента группа компаний осуществляет с помощью ряда каналов. B2B — в основном строительные компании, DIY-сети — розничные строительные магазины. B2C — работа с физическими лицами через два собственных розничных магазина в Белорецке и Магнитогорске. B2G — тендеры и участие в процедурах государственной закупки. По итогам 9 месяцев 2023 года клиентский портфель, если говорить именно о юридических лицах, составил 249 покупателей.

— Как вы использовали финансирование, привлеченное с помощью облигаций? Помогли ли инвестиции развиться компании?

Средства дебютного облигационного выпуска, размещенного в 2019 году, мы направили на вывод на рынок новой продукции и увеличение сбыта в рамках ассортимента. Тогда нам удалось запустить производство и продажи универсальных модульных стеллажей под новым брендом Everest Beamy, а также увеличить оборот других ассортиментных позиций.

Что касается второго займа, размещенного в мае 2023 года: на сегодня нами освоено 238 млн руб. из 250 привлеченных. Средства мы привлекали для развития новых направлений бизнеса, которые позволят диверсифицировать товарную матрицу, клиентский портфель и источники дохода, как следствие. Это и запуск производства медной сетки, применяемой в авиаотрасли, и расширение ассортимента товаров категории для «дома и интерьера». Инвестиции были направлены на приобретение с использованием собственных средств оборудования и его оснастку, закуп комплектующих и сырья.

— Когда стоит ожидать эффект от второго облигационного займа, в какой отчетности мы его увидим?

Эффект станет ощутимым в 4 квартале — в ноябре, в декабре. То есть годовая отчетность за 2023 г. покажет первые результаты работы. Начиная с 2024 г., будет заметна уже более интенсивная динамика. Отмечу, что в целом по итогам 2023 г. мы ожидаем увидеть рост объемов производства и продаж в размере от 10% до 25% к АППГ.

Эффект не проявил себя ранее, в связи с тем, что средства мы использовали для развития новых направлений. А это длительный процесс, состоящий из таких этапов, как закуп оборудование, ожидание его поставки, настройка и оснастка техники, изготовление и тестирование первых образцов и продвижение новых позиций — вывод их на рынок.

На сегодня мы получили и установили оборудование для изготовления медной сетки для авиаотрасли. Напомню, что нами был выигран тендер на 24 млн руб. в рамках данного направления, его мы планируем исполнить до конца года.

Сейчас мы прорабатываем вопросы поставки сырья для данной позиции. Нам необходимы медные листы со специфическими, нестандартными параметрами ширины. У нас есть два варианта решения данной задачи. Либо нам удастся договориться с постоянным партнером — отечественной компанией. Однако здесь есть момент того, что поставщику придется перестроить оборудование на изготовление необходимого нам и, откровенно говоря, небольшого в масштабах его работы объема. В связи с этим мы рассматриваем и запасной вариант, а именно работу с производителем из Китая — ожидаем поступление образца меди от него.

Касаемо направления товаров «для дома и интерьера», здесь мы тоже не стоим на месте. Мы заводим на маркетплейсы ряд позиций: эрго-стеллаж, обувницу, гардеробные системы хранения. Также хотим попробовать такой канал продвижения, как «магазин на диване». Ранее у меня было ощущение, что это несколько устаревший формат, однако целевой аудитории подобных передач — домохозяйкам — наши товары для дома будут интересны. Также по поставкам данных позиций идут переговоры с торговыми сетями.

Другую новинку — эко-стеллаж, который будет выдерживать от 175 до 350 кг на полку, готовим к выпуску. Нам потребуется около месяца для вывода товара на рынок с учетом получения необходимой сертификации.

— Продолжая тему финансовых результатов, в 1 полугодии 2023 года и по итогам 9 мес. 2023 года выручка ООО «Ультра» ниже, чем в аналогичные периоды прошлого года. Расскажите о причинах динамики?

Ранее ООО «Ультра» закупало сырье, которое в дальнейшем продавало ЗАО «БЗСН» и ООО «МЗПС». У компании формировался поток внутренней выручки, который в текущем году был исключен — теперь заводы самостоятельно приобретают необходимое им сырье. При этом, внешняя выручка, которую эмитент получает от продажи продукции конечным потребителям растет (+9,2% по итогам 9 мес. 2023 г. к АППГ).

Данная мера была предпринята по ряду причин. Это и нормализация бизнес-процессов, также с ООО «Ультра» были сняты риски по сбою поставок металла. В будущем планируем нарастить финансовые результаты эмитента с помощью диверсификации ассортимента, введения новых производственных направлений.

— В завершении темы финансовых результатов ООО «Ультра» вернемся к отчетности компании за 2022 год, а именно к отчету о движении денежных средств. В разделе денежных потоков от финансовых операций есть строка — прочие платежи объемом 1,2 млрд руб. Расскажите, что её формирует.

В прочих платежах отражаются обороты по факторингу. Данные расходы соотносятся с прочими поступлениями в финансовом потоке. ООО «Ультра» использует факторинг от ПАО «Сбербанк» при работе с многими крупными контрагентами, в частности с «Леруа Мерлен». Торговые сети запрашивают длинные отсрочки сроком до 90 дней, это нормальная и распространенная практика. Когда ООО «Ультра» осуществляет отгрузку, формируется дебиторская задолженность. Как раз её и финансирует ПАО «Сбербанк» посредствам факторинга. Возвращается финансируемая сумма после получения оплаты от клиента. Эти операции и формируют прочие платежи и прочие поступления в финансовом потоке.

— Расскажите, есть ли у вашего бизнеса сезонная специфика? Если да, то как вы нивелируете её влияние?

Специфика, безусловно, есть. Зимой идет на спад строительный сезон, соответственно мы наблюдаем снижение спроса со стороны застройщиков. Однако в этом году у нас расширилось количество круглогодичных товаров. Это и категория «для дома и интерьера», и мед — здесь работа по наращиванию объемов продаж еще предстоит. Также с учетом того, что строительные работы хоть и замедляются, но не останавливаются, мы развиваем направление производства всесезонных сеток. Сегодня мы делаем акцент на диверсификации товарной матрицы и повышении устойчивости.

Дополнительно на нивелирование ситуации повлияет введение новых каналов продаж, например, маркетплейсов. Увеличиваем свою активность и в вопросе участия в тендерных закупках. Так, до конца года поставим сетку и изделия из неё на сумму порядка 90 млн руб. крупной нефтеперерабатывающей компании. Партнер будет использовать продукцию для очистки нефти.

С учетом проделанной работы, рассчитываем на то, что в 4 квартале 2023 года (период наибольшего снижения спроса) мы сохраним объемы продаж и дохода. Также для наращивания финансовых результатов и нивелирования влияния внешнеэкономических факторов мы проверили переговоры с ретейлерами и повысили отпускные цены на продукцию на 10%.

— Ранее сообщалось, что вы планируете размещение третьего облигационного выпуска. Расскажите о целях его привлечения? Когда ориентировочно состоится размещение?

Размещение мы планируем провести во второй половине ноября 2023 года. А предварительный сбор уведомлений на участие в первичном размещении при помощи системы Boomerang продлится с 12:00 15 ноября по 12:00 16 ноября по московскому времени.

Привлечённые инвестиции направим на полную оплату оборудования, которое сегодня авансировано на 70%. Изначально мы планировали реализовать данную задачу без привлечения дополнительного выпуска, однако падение рубля и рост доллара сыграли свою роль. Оставшаяся часть займа пойдет на пополнение оборотных средств для запуска дополнительного производства.

Эмитент готовится к размещению третьего выпуска биржевых облигаций серии Ультра-БО-02. Озвучены предварительные параметры выпуска. С целью выявления спроса, запланирован предварительный сбор уведомлений на участие в первичном размещении в системе Boomerang, старт 15 ноября в 12:00 (МСК).

Предварительные параметры выпуска серии Ультра-БО-02 с номером 4B02-02-00481-R от 26.10.2023 г.: объем — 100 млн руб.; срок обращения — 4 года; купонный период — 30 дней; номинал одной облигации — 1 000 рублей; ориентир ставки купонного дохода — 18,75% годовых с 1 по 12 купонный период, далее безотзывная оферта с возможным пересмотром ставки. Ориентир доходности (YTM) — 20,45%, дюрация к оферте — 0,91 года. По выпуску предусмотрен оферент: ЗАО «БЗСН».

Организатор / Андеррайтер выпуска — ООО «Инвестиционная компания Юнисервис Капитал», ПВО — ООО «ЮЛКМ».

Действующий рейтинг эмитента — «ВВ-|ru|» со стабильным прогнозом (ООО «НРА»).

Дата торгов и окончательные параметры будут опубликованы позже.

Цели привлечения инвестиций: средства, привлеченные в рамках выпуска, будут направлены на полную оплату оборудования (на текущий момент авансировано на 70%), оставшаяся часть облигационного займа пойдёт на пополнение оборотных средств для запуска дополнительного производства.

Запланирован сбор предварительных уведомлений на участие в первичном размещении при помощи системы Boomerang с 15 ноября в 12:00 по 16 ноября 12:00 по московскому времени. Обращаем внимание, что сбор продлится в течение суток.

ГК «Ультра», в которую входит эмитент ООО «Ультра», крупнейший производитель строительных сеток под брендом Streck и металлических стеллажей под брендом Everest, также в ассортименте компании представлены системы хранения для дома и офиса, канцелярские товары и сложный инвентарь для пчеловодства. В ассортименте компании 155 позиций.

ООО «Ультра» — ключевое юридическое лицо ГК и основной агент по сбыту готовой продукции производства двух заводов: ЗАО «БСЗН» и ООО «МЗПС».

Продукция, реализуемая ООО «Ультра» востребована во многих отраслях: 249 клиентов (юридических лиц) по итогам 9 месяцев 2023 года. Один из ключевых покупателей продукции компании — ООО «Леруа Мерлен Восток».

Эмитент уже зарекомендовал себя в качестве надежного партнера среди инвестиционного сообщества. Первый выпуск эмитент разместил в 2019 году и успешно его погасил согласно графику в 2022 году. Сейчас в обращении у эмитента находится второй выпуск биржевых облигаций Ультра-БО-01 (ISIN: RU000A106AU9, № 4B02-01-00481-R) объемом 250 млн рублей, размещенный в мае 2023 года. ООО «Ультра» добросовестно выполняет свои обязательства перед инвесторами, выплачивая купонный доход в полном объеме согласно графику выплат.

Подробнее о компании и ее финансово-хозяйственной деятельности в презентации.